Цифровой рубль — это третья форма российской национальной валюты, выпускать которую будет Банк России. Она эквивалентна обычному рублю и будет действовать наряду с уже существующими деньгами — наличными и безналичными.

По сути это цифровой код, который хранится в цифровых кошельках на специальной защищенной платформе Центробанка. На этой платформе будут проводиться и все операции с цифровым рублем.

Почему цифровой рубль не «безнал»

Создать один цифровой кошелек сможет любой человек или юрлицо. Это можно будет сделать через привычное мобильное приложения банков.

Пользоваться электронными рублями можно будет точно также, как и безналичными: покупать товары, оплачивать услуги, отправлять переводы другим пользователям. В любой момент цифровую валюту можно будет обменять на безналичные деньги, а затем — снять в банкомате или получить в отделении банка.

Однако, в отличие от безналичных денег, цифровые рубли храниться на счетах коммерческих банков не будут. Кредитные организации станут лишь каналами, которые обеспечивают доступ к защищенной платформе ЦБ.

Даже если банк обанкротится или потеряет лицензию, деньги в цифровых рублях останутся в электронном кошельке, а доступ к нему можно будет получить через приложение другого банка.

Деньги, которые можно отследить

Есть и еще одно отличие электронной валюты от «безнала». У каждого цифрового рубля будет уникальный идентификатор — защищенный цифровой код, который можно сравнить с серийным номером на бумажной купюре. С его помощью ЦБ сможет отследить все передвижения цифрового рубля, что позволит регулятору более эффективно бороться с отмыванием денег и нарушением 115-ФЗ.

Изначально Центробанк также планировал ограничить нецелевое использование цифровых рублей, например, при распределении госбюджета. Регулятор обсуждал технологию маркировки электронных денег, которая сделала бы невозможным потратить выделенные средства на что-то другое.

Однако такое ограничение на использование цифровых рублей привело бы к снижению их ликвидности. Деньги, на которые можно купить только определенные категории товаров или услуг, оказались бы менее ценными, чем те, которые можно потратить на что угодно.

Пока от идеи маркировать цифровые рубли ЦБ отказался, однако пообещал вернуться к этой теме после массового запуска проекта.

Почему цифровой рубль не «крипта»

Помимо «безнала» цифровой рубль часто путают с криптовалютой. Несмотря на то, что в обоих случаях используется блокчейн-технология, главный принцип «крипты» — это анонимность и децентрализация. Майнить, т.е. создавать криптовалюту путем сложных компьютерных вычислений, может любой человек.

Цифровой рубль — валюта централизованная. За ее выпуск отвечает только Банк России. Ее не нужно специально добывать, но можно обменять на любую другую форму денег в соотношении один к одному.

В то время как «крипта» ничем не обеспечена, цифровой рубль обеспечен золотовалютными резервами, как и остальные формы национальной валюты.

Как платить цифровым рублем?

Чтобы расплатиться цифровым рублем, нужно будет считать QR-код, выбрать в качестве платежа цифровой рубль и подтвердить платеж.

QR-код будет универсальным — на базе решения Национальной системы платежных карт (НСПК). Перейти на него банкам нужно 1 сентября 2026 года — одновременно с массовым введением цифрового рубля. Это единый код для всех видов платежей: сканируя его, покупатель сможет выбрать удобный способ оплаты: СБП, сервис банка или цифровые рубли.

В перспективе цифровыми рублями также можно будет расплачиваться с помощью бесконтактной технологии NFC.

Где еще есть национальная цифровая валюта?

Россия — не единственная страна, которая планирует выпускать цифровую валюту Центрального банка (Central Bank Digital Currency, сокращенно CBDC). Об интересе к электронной форме денег в разное время заявляло более 80 регуляторов по всему миру, однако реализовали проект пока только 3 из них.

В 2020 году Багамы запустили первую полноценную CBDC, так называемый «песчаный доллар» (Sand Dollar). Он понадобился, чтобы охватить банковскими услугами мелкие острова, где обычные банки не хотели открывать свои отделения. В 2021 свои CBDC появились в Нигерии, а в 2022 — на Ямайке. Однако все проекты провалились: объемы сделок по ним оказались ничтожно малы.

До сих пор самым масштабным проектом CBDC в мире оставался цифровой юань, который с 2019 года работает в пилотном режиме. На конец июля 2025 сумма транзакций превысила 8,5 трлн юаней ($1,19 трлн), а число открытых цифровых кошельков — более 430 млн.

Как в России вводится цифровой рубль?

Центробанк занимается разработкой цифрового рубля с 2020 года.

• 1 августа 2023 года вступили в силу поправки в гражданский кодекс, которые официально ввели понятие цифрового рубля в российское законодательство.
• 1 июля 2025 года цифровой рубль должен был выйти на массовый рынок, однако проект был отложен для более детальной проработки и консультаций с банками.
• 1 сентября 2026 года — крупнейшие банки и торговые компании с выручкой свыше 120 млн рублей будут обязаны обеспечить возможность операций с цифровым рублем.
• 1 сентября 2027 года подключатся банки с универсальной лицензией и компании с выручкой свыше 30 млн рублей.
• 1 сентября 2028 года — цифровые рубли будут принимать все остальные банки и торговые точки, выручка которых составляет более 5 млн рублей.

Тестовые операции уже начались. Так, в июне 2025 года Московский метрополитен провел первый платеж цифровым рублем юрлицу, а в сентябре в новой валюте выплатили первую зарплату — ее получил председатель комитета Думы по финансовому рынку Анатолий Аксаков.

В чём плюсы цифрового рубля?

Главное преимущество цифрового рубля — небольшие комиссии за переводы и платежи для бизнеса. Регулятор обещает, что они составят не более 0,3% от суммы банковской операции, но не более 1,5 тысяч рублей.

Сейчас среднерыночная комиссия за эквайринг составляет 2,8%. Комиссия СБП ниже — в районе 0,7%. Но это все равно в 2 с лишним раза больше, чем по операциям с цифровым рублем.

В первые месяцы массового запуска цифрового рубля ЦБ обещает устроить льготный период, во время которого комиссия с компаний и ИП взыматься не будет, а для физлиц все операции с цифровым рублем навсегда останутся бесплатными.

Еще одним из анонсированных преимуществ цифрового рубля заявлялась возможность оплачивать покупки без использования интернета. Это актуально для магазинов в отдаленных регионах, где не работает связь. Однако пока технология не готова, а обсуждаемые варианты довольно спорны с точки зрения безопасности.

Самый честный контракт

Еще одно преимущество, которое ждет бизнес от цифрового рубля, — способность к проведению смарт-контрактов.

Это сделки на основе технологии блокчейна, которые автоматически выполняются при наступлении заранее оговоренных условий. Такие сделки максимально прозрачны и гарантируют исполнение условий договора, т.к. изменить программный код после внесения его в блокчейн уже невозможно.

Например, компания-покупатель сможет зарезервировать 1 млн цифровых рублей в смарт-контракте, который переведет деньги поставщику только после подтверждения доставки груза через GPS и электронную подпись. Если поставка задержится, контракт автоматически спишет штраф с поставщика в пользу покупателя — и все это без участия банков и юристов.

В ЦБ хотят сделать направление смарт-контрактов одним из приоритетных в развитии цифрового рубля, но пока эта возможность все еще прорабатывается.

В чем недостатки цифрового рубля?

Главный минус цифрового рубля в том, что он предназначен только для платежей и переводов.

На остаток средств на электронном счете не будут начисляться проценты. С учетом инфляции такие сбережения будут постепенно обесцениваться — в отличие от банковских вкладов. Также в цифровых рублях невозможно будет взять кредиты.

Еще один недостаток — отсутствие программ лояльности. На покупки в цифровых рублях нельзя будет начислить кэшбек, дать скидки и бонусы в партнерских программах, к которым покупатели привыкли за время использования банковских карт. Все это может сказаться на популярности электронной валюты у физлиц.

Для розницы прием платежей цифровыми рублями приведет к затратам на новое программное обеспечение. Они, однако, окупятся низкими комиссиями за проведение платежей.

Кто заработает на цифровом рубле

Согласно расчетам аналитиков «Яков и партнеры» (ранее McKinsey в России), внедрение цифрового рубля поможет бизнесу экономить до 267 миллиардов рублей ежегодно. В основном — за счет резкого снижения комиссии за эквайринг.

Банки, в свою очередь, смогут зарабатывать до 61 миллиарда рублей в год за счет разработки новых продуктов на основе цифрового рубля — например, услуги по оптимизации денежных потоков и платформы для смарт-контрактов. Одновременно кредитные организации сократят затраты на межбанковские переводы и привлечение клиентов через платформу ЦБ.

Кроме того, цифровой рубль планируется использовать для трансграничных расчетов как альтернативу отключенной в России системе SWIFT. При доле всего в 1-5% во внешней торговле он может принести дополнительно 15-103 млрд рублей ежегодно за счет ускорения расчетов и сокращения числа посредников.

Подведем итоги

• Цифровой рубль — это третья форма национальной валюты, которая хранится в специальных кошельках на защищенной платформе Центробанка.
• Это не «безнал» и не «крипта». Операции с цифровым рублем можно отследить по специальному цифровому коду.
• Расплатиться цифровым рублем можно, считав QR-код, а в перспективе — и с помощью технологии NFC.
• Главное преимущество цифрового рубля для бизнеса — небольшие комиссии за переводы и платежи — в районе 0,3% от сделки и возможность проводить смарт-контракты в будущем.
• Главный недостаток — в отсутствии депозитов, кредитов и возможности начисления кешбэка.
• Внедрение цифрового рубля поможет бизнесу и банкам суммарно экономить порядка 328 млрд рублей в год.